2月5日各投行美元、欧元、英镑、日元最新交易策略汇总
美元
【邦达亚洲】
上周五美元指数震荡上行，收复89.00关口，现汇价交投于89.20附近。除空头回补对汇价构成了一定的支撑外，时段内市场瞩目的美国非农就业报告表现强劲，且薪资年率创近10年之最令投资者对美联储年内的加息预期升温是支撑美元指数反弹的主要原因。此外，美联储大鸽派卡什卡里立场松动也对美元指数构成了一定的支撑。今日关注89.70附近的压力情况，下方支撑在99.70附近。
【澳新银行】
澳新银行外汇策略研究团队分析美元的前景，并称美元在今后数周有望进一步上涨。
澳新银行称“预期美元不会再延续下跌，若美元出现波动，将会是加大反弹。”
尽管利率水平为美元提供支撑，但澳新银行估值模型显示目前美元疲弱的原因是市场风险环境相当积极。
展望后市，预期各央行利差将仍将支撑美元，且更为重要得是，美国仍有望加息，美国利率将持续上升。这将进一步打压市场风险偏好，从而提振美元。
预期美元上涨后，澳元/美元和纽元/美元的跌幅较大。
【澳洲国民银行】
该行预计美元短期有望反弹，但从更长期来看，美元仍将继续走低。
NAB表示，预计美元近期存在反弹可能性，原因包括风险情绪发生转变、投资者重新关注美债收益率走高以及可能出现一些温和的空头回补等。
但该行对未来6至12个月的美元走势并不看好。
NAB指出，美元在过去三个月的疲软走势，与收益率差和美元之间的关系破裂正好吻合。基于这种明显的转变，该行认为未来美元可能进一步走软。
针对近期美债收益率上升，NAB表示，尽管这可能对美元构成一些利好，但只会放缓、而非逆转长期美元贬值趋势。
美元
【邦达亚洲】
上周五美元指数震荡上行，收复89.00关口，现汇价交投于89.20附近。除空头回补对汇价构成了一定的支撑外，时段内市场瞩目的美国非农就业报告表现强劲，且薪资年率创近10年之最令投资者对美联储年内的加息预期升温是支撑美元指数反弹的主要原因。此外，美联储大鸽派卡什卡里立场松动也对美元指数构成了一定的支撑。今日关注89.70附近的压力情况，下方支撑在99.70附近。
【澳新银行】
澳新银行外汇策略研究团队分析美元的前景，并称美元在今后数周有望进一步上涨。
澳新银行称“预期美元不会再延续下跌，若美元出现波动，将会是加大反弹。”
尽管利率水平为美元提供支撑，但澳新银行估值模型显示目前美元疲弱的原因是市场风险环境相当积极。
展望后市，预期各央行利差将仍将支撑美元，且更为重要得是，美国仍有望加息，美国利率将持续上升。这将进一步打压市场风险偏好，从而提振美元。
预期美元上涨后，澳元/美元和纽元/美元的跌幅较大。
【澳洲国民银行】
该行预计美元短期有望反弹，但从更长期来看，美元仍将继续走低。
NAB表示，预计美元近期存在反弹可能性，原因包括风险情绪发生转变、投资者重新关注美债收益率走高以及可能出现一些温和的空头回补等。
但该行对未来6至12个月的美元走势并不看好。
NAB指出，美元在过去三个月的疲软走势，与收益率差和美元之间的关系破裂正好吻合。基于这种明显的转变，该行认为未来美元可能进一步走软。
针对近期美债收益率上升，NAB表示，尽管这可能对美元构成一些利好，但只会放缓、而非逆转长期美元贬值趋势。
上周五10年期美债收益率短暂涨破2.85%，触及2014年1月以来最高水平。
NAB预计未来数个季度内ICE美元指数将跌向85。周一亚市盘中，ICE美元指数报在89.15附近。
因强劲非农数据提振，上周五美元对所有G10货币走高。彭博美元即期汇率指数一度攀升%。
1月非农就业报告显示，平均时薪年率上涨2.9%，创下9年最高纪录，凸显通胀风险，提升了市场对美联储(FED)加息的预期。
欧元
【北欧银行】
北欧银行指出，由于汇价表现与利率水平脱钩，已上修欧元兑美元预期，未来料存更多上行空间，不过短线涨势过度，未来三到六个月料跌回1.21-1.22附近，此后将持续上行，2019年底目标指向1.33。
【加拿大帝国商业银行】
2018年底欧元目标上看1.28。加拿大帝国商业银行上修欧元兑美元预期，认为年内稍晚仍存续涨空间，2018年上半年料交投于当前区间附近，此后将再度大幅上涨，2018年底目标上看1.28。
【瑞银】
上调对2018年全球经济增长的预估20个点至4.1%，以反映2017年意外强劲的收尾以及2018年良好的开端。预计未来3-6个月欧元兑美元将回撤至1.21-1.22区域，但预计之后将重启升势，继续涨向1.33，2019年底目标为1.35。
【德国商业银行】
德国商业银行认为，维持看涨欧元兑美元，未来一到三周可能依次向上测试1.2599和1.2660；近期汇价进行调整，已逼近长期阻力位1.2517/1.2600，向下突破行情料难持续，不过短线风险仍偏下行；若跌破1.2335，目标下看1月18日低点1.2165，及2017年9月和8月高点1.2092和1.2070；一旦上破1.2600，将上测2008-2018年阻力位1.2710。
【大华银行】
欧元近日创出了新高于1.2522一线，上行的势头依然强劲，短时间将有机会站上上周高点于1.2536一线。但是短时间直接站上1.2570可能性不大。下方最直接的支撑是1.2470一线，跌破这个位置将会试探1.2430。另外，昨日的低点1.2385一线将是一个非常关键的支撑。
未来一到三周，欧元兑美元如果不能站上下一个平台价位，那么将快速形成一个短期头部。目前持续上涨的走势可以视作行情筑底的过程中。如果短时间站上1.2536那么很快将会试探1.2570一线，这个位置上方是1.2660。至于止损点位，将此前的1.2290 上调至1.2335。任何时候只要明确跌破了1.2335意味着近三周多头走势的终结。
【邦达亚洲】
上周五欧元震荡下行，失守1.2500关口，现汇价交投于1.2450附近。除获利回吐对汇价构成了一定的打压外，时段内美国表现强劲的非农就业报告升温美联储年内加息的预期是施压欧元走软的主要原因。此外，时段内欧元区公布的12月PPI年率不及预期和前值也对欧元构成了一定的打压。今日关注1.2550附近的压力情况，下方支撑在1.2350附近。
【兴业投资】
上周五公布的非农数据显示，美国1月非农新增就业20万，失业率持稳于4.1%的低位；市场最为关注的平均时薪月率和年率也双双好预期，分别增长0.3%和2.9%。强劲的数据暗示美国1月初的暴风雪对就业冲击影响弱于预期，令市场相信美联储年内有加息四次的可能，推动美元指数短线快速拉升逾60点至89.38，最终录得反弹。这导致欧元/美元急跌刷新日低1.2408，于三年多高位回落，修正长期涨幅，收盘报1.2460。美元暂时反弹，但多头仍需要进一步刺激因素，日内关注欧元区各国服务业PMI/12月零售销售/美国1月ISM非制造业PMI等数据的表现。
日图虽高位回落，但依然受到10日均线的支撑，预计该水平附近的支撑或限制汇价下修空间。4小时图此前的震荡上行走势保持完好，短暂下修不影响长期涨势。1小时1.2515附近震荡下滑但并未跌破前期低点1.2390一线，预计仍有上行的可能。日内激进者可在1.2410附近轻仓做多。
支撑位：1.2400/1.2300/1.2215
阻力位：1.2510/1.2560/1.2600
【亚汇中国】
欧元/美元汇价震荡上行，高见1.2467，低见1.2423。除空头回补对汇价构成了一定的支撑外，上周市场瞩目的美国非农就业报告表现强劲，且薪资年率创近10年之最令投资者对美联储年内的加息预期升温是支撑美元指数反弹的主要原因。此外，欧元区公布的12月PPI年率不及预期和前值也对欧元构成了一定的打压。后市支撑位1.2429，阻力位1.2488。
预测：汇价暂时持稳可能性较大
日元
【XCOQ爱客】
美日延续低位反弹节奏，最高一度触及110.40附近，短期来看，1小时级别反弹趋势尚未结束，但能否进一步冲破上方趋势线阻力仍有待进一步观察，日内行情个人还是倾向震荡，操作建议109.80附近做多，止损20点，目标看50点。
【兴业投资】
美元/日元上周走势和美元有所背离，上周在连续两日大幅反弹之后，上周五多头再接再厉，盘中一度飙涨逾120点，刷新一周多高位110.47，最终收复110整数关口。日元的大跌主要受到日央行的打压。继上周二日央行扩大日本3-5年期债券购买规模之后，日央行上周五再度出手宣布在0.11%水平无限量购入十年期日本国债，以抑制债券收益率上涨。上述决定宣布之后，日本十年期国债收益率下降0.5个基点至0.09%，美元/日元盘中急涨，纽约盘大幅拉升录得进一步上行。短期关注日央行政策动向，不过如果日央行债券购买规模操作平凡，可能对日元的影响会逐渐减弱。今日关注美元和全球股市表现。
日图近几日录得的K线上影线较长，暗示上方阻力较强，持续反弹或无法延续。4小时图从108.55一线以来的反弹并没有上破前期高点111关口，持续上行空间或有限。1小时图震荡上行至110.45一线出现回落。M5/10呈现死叉。日内建议于110一线上方轻仓做空。
支撑位：109.00/108.15/107.80
阻力位：110.00/110.45/111.00
【亚汇中国】
美元/日元汇价小幅下行，高见110.29，低见109.76。受益于美国就业数据强劲，美国国债收益率出现上升，但美股出现近两年来最大周跌幅，同时投资者担忧美国薪资和通胀突然上升，将引发美联储激进加息，抵销减税带来的好处。汇价显示突破1月8日以来下行趋势线的迹象，若确认突破该水平将打开进一步反弹空间，上行可能指向110.00以及110.20等水平。而若上破失败，则可能掉头向下，或指向109.20以及109.00等水平。后市支撑位109.95，阻力位110.46。
预测：汇价震荡可能性较大
【AETOS艾拓思】
周一(2月5日)亚市早盘，美元/日元回吐盘初涨幅，目前交投在110关口附近，上日该汇价展开绝地反弹。日本央行周五计划以固定利率0.11%购买5-10年期债券，并在例行的操作中一周内二度扩大购债规模。在上述消息公布后，美元/日元短线拉升30点。晚间由于美国公布的非农数据表现过硬，美元获得上行动能涨0.77%，美元/日元重回110上方。
在技术面上，美元/日元处在100和200DMA远下方，动能指标未现上行动能，转而朝南，处在消极区域，相对强弱指标处在47附近。短期来看，4小时图显示美元/日元处在100SMA紧上方，技术指标触及超买指标后回撤。若美元/日元突破110.50才能恢复上涨，并将维持积极倾向。
总结：眼下美元/日元的反弹可能只是提供了一个卖出机遇。日元多空两方面因素正在相互抵消，一方面市场认为日本央行正在寻求退出刺激政策，另一方面其购债操作又与这种预期背道而驰。在这种环境下，美元/日元不太可能升至112水平。美元/日元近期前景仍然悲观，尽管有可能下探107.30，但似乎已经失去了一些牵引力。上方阻力位110.50，下方支撑位109.70。
【邦达亚洲】
上周五美元/日元大幅攀升，突破110.00关口并刷新8个交易日高位，现汇价交投于110.10附近。除日本央行启动无限量QE购债计划表明日本央行短期内并无收紧货币政策的意向对汇价构成了有力的支撑外，时段内美国表现强劲的非农就业报告和强劲薪资数据升温美联储年内的加息预期也是支撑汇价攀升的重要因素。今日关注111.00附近的压力情况，下方支撑在109.00附近。
英镑
【邦达亚洲】
上周五英镑大幅下挫，险守1.4100关口并刷新3个交易日低位，现汇价交投于1.4120附近。除获利回吐对汇价构成了一定的打压外，美元指数在强劲非农就业报告和强劲薪资数据升温美联储年内加息预期的支撑下收复89.00关口是施压英镑走软的主要原因。此外，近日英国表现疲软的经济数据也对汇价构成了一定的打压。今日关注1.4200附近的压力情况，下方支撑在1.4050附近。
【兴业投资】
上周五英国公布的1月建筑业PMI从上月的52.2降至50.2，低于市场预期52，数据打压英镑于当日高位1.4275附近快速下滑至1.42关口附近；纽约盘强劲的非农数据令英镑加剧跌幅，最低刷新日低1.4100一线，另外，投资者对英镑的获利了结也扩大了英镑当日的跌势，英镑结束三连阳，当日暴跌逾1%，略收于1.41关口上方。不过英镑的回撤同样是对长期涨势的修正，多头依旧占主要地位。英国脱欧方面，首相特蕾莎.梅表示未来七周内将和欧盟达成脱欧过渡协议，若达成有望提振英镑。今日可关注英国1月Markit服务业PMI数据。
技术上，日图高位回落修正长期涨幅，预计1.4045一线的支撑有望限制汇价的跌幅。4小时图短期未下破小双顶颈线1.3985一线料回撤空间有限。1小时图1.4270一线以来的下行势能有放缓的迹象，日内关注汇价是否会跌破1.41一线。日内激进者可在1.4060附近轻仓做多。
支撑位：1.4045/1.4000/1.3930
阻力位：1.4200/1.4275/1.4300
【亚汇中国】
英镑/美元汇价上行，高见1.4134，低见1.4081。暗示虽然英国消息利空，但美元下跌利好英镑。本周将公布英央行利率决议，卡尼在戴维斯的讲话暗示该央行希望迈向政策正常化，但退欧不确定性正抑制该决议。市场目前预计该央行年底加息。4小时图周二大幅反弹后可能转为高位震荡，短期关注上周四、周五高点。日图连接去年4月、9月高点形成的压力线仍有可能限制汇价的上行步伐。后市支撑位1.4095，阻力位1.4160。
预测：汇价升势受限可能性较大
【AETOS艾拓思】
周一英镑/美元自周内高位1.4277下挫收跌于1.4120。欧洲早盘公布的英国1月建筑业PMI从52.2跌至50.2。市场对英国脱欧谈判的担忧给英镑走势蒙上一层阴霾。英国与欧盟将于周二(2月6日)举行下一轮脱欧谈判，但英国内部产生严重分歧。英国外交大臣约翰逊、环境大臣戈夫与国际贸易大臣福克斯发出警告，反对英国在脱欧后加入欧盟关税联盟的提议。
在技术面上，英镑/美元汇价接近退欧公投高位，买家捍卫1.40，技术指标自极度超买水平回撤，汇价仍位于看涨20SMA上方，该均线也位于周内低点附近，表明可能下修。4小时图风险偏下行，汇价收盘于持平的20SMA下方，技术指标保持看跌斜度，位于负区域。
总结：最近几周，市场有些过于仓促地建立了英镑看多头寸，目前这些多头头寸可能增加了英镑对坏消息的脆弱性。本周将公布英央行利率决议，卡尼在戴维斯的讲话暗示该央行希望迈向政策正常化，市场目前预计该央行年底加息。但退欧不确定性正抑制该决议。如果市场开始相信今年英国央行再次加息的风险，英镑可能会找到进一步的刺激因素。上方阻力位1.4270，下方支撑位1.4000。
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