6月06日各投行美元、欧元、英镑、日元最新交易策略汇总

　　美元
　　【贝莱德】
　　对于外汇市场而言，随着欧洲经济数据逐步走出阴霾，美元近三年多来最强劲的上升行情也许即将结束。
　　这是知名机构贝莱德集团(BlackRock Inc.)和Jefferies的共同观点——欧洲经济的强劲增长可能会抑制美元的升势。此前，由于美国国债收益率上升，意大利政局动荡，以及欧洲公布的一系列令人失望的数据，美元指数已连续七周走高，花旗欧元区经济惊奇指数则接近七年低点。
　　然而，贝莱德首席宏观策略师Rupert Harrison表示，德国上周强劲的零售销售表明，形势可能很快就会逆转。德国4月零售环比增长2.3%，较上月录得的-0.4%显著反弹。Harrison称，鉴于投资者已经消化了美国经济基本面良好，欧洲数据的复苏可能打压美元。
　　Harrison周一在接受彭博电视采访中表示：“美国经济非常强劲的观点已在市场上被充分定价。而如果把目光转向他处，你会发现欧元区第一季度经济放缓的势头正在触底反弹，因此我认为从短期来看，其他货币对美元的表现可能会更好。”
　　Jefferies全球外汇主管Brad Bechtel也指出，随着意大利民粹主义政党在组建政府的问题上达成一致，欧元可能已经触底。Bechtel称，彭博美元即期指数可能在未来几周内回落至200日移动均线附近，因市场风险偏好情绪回升，且美元料随美国国债收益率曲线趋平而走低。
　　【ECNTRADE】
　　美指盘整的走势已经持续将近一周。日线图上看，均线系统仍然保持完好的多头排列，整体上涨趋势仍没有改变。4小时图，95.10一线的高点并未被突破，美指仍需进一步的多头动能爆发以冲击此位。小时图，目前主次节奏明显向下，虽然面临一定的反弹，但幅度料将有限，后市继续下调的概率较大。

　　美元
　　【贝莱德】
　　对于外汇市场而言，随着欧洲经济数据逐步走出阴霾，美元近三年多来最强劲的上升行情也许即将结束。
　　这是知名机构贝莱德集团(BlackRock Inc.)和Jefferies的共同观点——欧洲经济的强劲增长可能会抑制美元的升势。此前，由于美国国债收益率上升，意大利政局动荡，以及欧洲公布的一系列令人失望的数据，美元指数已连续七周走高，花旗欧元区经济惊奇指数则接近七年低点。
　　然而，贝莱德首席宏观策略师Rupert Harrison表示，德国上周强劲的零售销售表明，形势可能很快就会逆转。德国4月零售环比增长2.3%，较上月录得的-0.4%显著反弹。Harrison称，鉴于投资者已经消化了美国经济基本面良好，欧洲数据的复苏可能打压美元。
　　Harrison周一在接受彭博电视采访中表示：“美国经济非常强劲的观点已在市场上被充分定价。而如果把目光转向他处，你会发现欧元区第一季度经济放缓的势头正在触底反弹，因此我认为从短期来看，其他货币对美元的表现可能会更好。”
　　Jefferies全球外汇主管Brad Bechtel也指出，随着意大利民粹主义政党在组建政府的问题上达成一致，欧元可能已经触底。Bechtel称，彭博美元即期指数可能在未来几周内回落至200日移动均线附近，因市场风险偏好情绪回升，且美元料随美国国债收益率曲线趋平而走低。
　　【ECNTRADE】
　　美指盘整的走势已经持续将近一周。日线图上看，均线系统仍然保持完好的多头排列，整体上涨趋势仍没有改变。4小时图，95.10一线的高点并未被突破，美指仍需进一步的多头动能爆发以冲击此位。小时图，目前主次节奏明显向下，虽然面临一定的反弹，但幅度料将有限，后市继续下调的概率较大。
　　【易信金融】
　　周三(6月6日)亚市盘中美元交投走低，延续隔夜跌势，与此同时，非美货币多数反弹。日内市场关注美国贸易帐数据及全球贸易战局势。墨西哥称将对进口自美国的钢铁产品和部分农产品征收15%至25%关税，被加征关税的美国农产品包括猪腿肉、猪肩肉和波本威士忌酒(Bourbon)等。此前美国总统特朗普对墨西哥征收钢铝关税。在墨西哥的反击行动后，目前北美自由贸易协定(NAFTA)势必会一拖再拖甚至更糟，市场密切关注美国方面对此的回应。美元指数当日内: 承压。RSI技术指标向下运行。压力位：93.90-94.00；支撑位：93.70-93.00。
　　【澳洲联邦银行】
　　澳大利亚联邦银行(CBA)资深外汇和利率策略师Peter Kinsella表示，未来数月和数年美元将下跌，贸易冲突将影响全球经济增长。
　　【瑞穗证劵】
　　瑞穗证劵亚洲公司董事总经理沈建光称，从中期来看仍然对美元难言乐观，美元指数很难超过100。阶段性的美元走强会给新兴市场货币带来一定的贬值压力，但尚不到危机的程度，预计今年人民币对美元汇率在6.4左右波动仍是大概率事件。
　　【莫尼塔研究】
　　莫尼塔研究钟正生和张璐认为，美元反弹，主要受益于两点：一是，美国经济表现出相对欧洲更强势的状态，美欧央行收紧货币政策步调差异仍在拉大。当前花旗经济意外指数折射的美欧经济相对差异，达到将近十年高点(该指数度量实际发布的数据与调查媒体预测数据之间的标准差，为正表示实际经济情况好于人们的普遍预期。作为美国经济相对强弱的一个映射，美元指数完全具有强于去年的上行动能；二是，近期特朗普宣布退出“伊核协议”，中东地缘政治风险上升，令美元避险属性得以彰显。
　　【邦达亚洲】
　　美元指数昨日震荡下行，日线小幅收跌，现汇价交投于93.80附近。时段内美国表现良好的经济数据曾一度支撑美元指数走高。不过好景不长，在外媒报道称在本月的政策会议上欧洲央行可能宣布何时结束量化宽松政策，欧元走高的影响下，美元指数快速回落并最终收跌。此外，特朗普引发全球贸易战的忧虑也持续对美元指数构成打压。今日关注94.30附近的压力情况，下方支撑在93.30附近。
　　【汇丰银行】
　　汇丰(HSBC)全球外汇策略主管David Bloom周二(6月5日)在接受CNBC采访时说道：“目前没有什么可以阻止美元走强。正如我们所说的，美元回来了，美国经济的周期性非常好。”
　　Bloom将其部分预测归因于央行政策分化，即美联储(FED)今年将在经济指标强劲的情况下，以合理的速度提高利率，而其他G10央行在做同样事情方面受到限制。
　　他说：“我无法想象在未来几周内有什么能阻止美联储再次加息，我也无法想象有什么能阻止欧洲央行(ECB)在会议上无所作为。”
　　该行预计，正面的周期性驱动因素或者会抵消(就像当前所显示的那样)，或者盖过结构性和政治性逆风因素。
　　汇丰指出，眼下周期性因素，而不是结构性因素正推动美元反弹。
　　
　　

　　欧元
　　【兴业投资】
　　周二欧洲时段，欧元区公布的4月零售销售月率和年率分别增长0.1%和1.7%，预期分别为0.5%和1.7%。5月服务业PMI录得53.8，同样不及预期53.9。低迷的数据导致欧元短线下挫，加上美元指数于亚欧时段中震荡走高，欧元/美元震荡下跌至当日最低1.1651。纽约时段有消息报道，欧央行政策制定者预计将举行一场关键的讨论，届时可能会宣布他们打算停止购买债券的时间。该消息推动欧元短线急升近60点至1.17关口上方，实现V型反弹，并成功收复1.17关口，继续缓和长期跌势。日内可关注特朗普方面的新闻及美国4月贸易帐。
　　日图持续从低位震荡反弹，不过短期需有效上破20日均线阻力才能进一步扩大涨幅。4小时图整体下行走势依旧保持较良好，暂时承压于MA100下方。1小时图日内关注汇价能否上破1.1745一线。日内建议谨慎操作，上破1.1745一线可跟进做多。
　　支撑位：1.1700/1.1600/1.1530
　　阻力位：1.1745/1.1800/1.1835
　　【亚汇中国】
　　欧元/美元汇价高见1.1734，低见1.1713。欧盟5月PMI终值符合市场预期，Markit综合采购经理人指数符合预期；而美国服务业活动增长速度达到了三年来的最快速度，欧元/美元触及1.1731日高。技术面上看，100看跌均线与斐波那契阻力相结合，增强了它作为一个短期向上突破点的重要性。上述图表中的技术指标进入了积极区域，呈强劲的上升势头，目前处于周线高位，使汇价在未来数日面临上涨的倾向。后期阻力位1.1745，支撑位1.1690。
　　预测：汇价上涨可能性较大。
　　【AETOS艾拓思】
　　前言：周二欧元/美元收涨0.16%，报1.1717。据彭博社援引信源，欧洲央行认为6月14日的政策会议上将讨论退出QE购债，可能还会发布声明或者由行长德拉基释放信号，即在7月发布QE相关决定。另据彭博，意大利新任总理孔特在美股时段表示，离开欧元区从来不是新任政府的目标，也不会在讨论之中，部分助推了欧元/美元盘中触及日高，冲破1.17关口。
　　在技术面上，4小时图中，100看跌均线与斐波那契阻力相结合，增强了它作为一个短期向上突破点的重要性。上述图表中的技术指标进入了积极区域，呈强劲的上升势头，目前处于周线高位，使汇价在未来数日面临上涨的倾向。周五最高点1.1744已成为关键，一旦超越，空头很可能会放弃。
　　总结：受目前的套利和周期性环境的支撑，美元兑其他货币对是领先的。不过，欧元/美元多仓近几个月来大幅减少，从而导致仓位减少难以成为欧元进一步下跌的理由。所以，欧元走势50%以上要取决于美元。如果意大利问题完全退归幕后，欧元/美元或可升至1.19，但不会更高。上方阻力位1.1820，下方支撑位1.1650。
　　【AceTrader】
　　交易商AceTrader外汇分析团队撰文对欧元/美元日内的交易策略进行分析，内容如下：
　　上日美市盘中，欧元/美元从1.1653升至1.1732水平，这暗示欧元从周一高位1.1744的回撤已经结束。
　　目前来看，自上周二10个月低位1.1510开始的修正上行有望延伸至1.1780/90水平。不过上行动能不足将令该汇价受制于1.1830下方。
　　下行方面，跌至1.1653下方则暗示上述升势已经形成顶部，可能存在强劲回撤至1.1617的风险。
　　【美银美林】
　　针对欧元/美元后市表现，全球知名投行美银美林(Bank of America Merrill Lynch)研究团队最新撰文进行分析。
　　该行指出，通过基本面和调查数据对欧元/美元当前状态进行研究，并运用机器研究对其研究结果进行了讨论。
　　该行指出，机器研究是一种使用统计技术从数据中学习、识别模式并做出决策的方法。
　　美银美林称，我们通过SVM进行的研究表明，我们目前处于状态2的边界，接近支持向量超平面。言下之意是，它非常不稳定，很可能会迁移到附近区域。
　　美银美林总结称，如果这样的推测被证明是有效的，那么将表明，欧元/美元有进一步的下行空间，而另一种可能是仍将保持区间波动。
　　【摩根士丹利】
　　全球知名投行摩根士丹利(Morgan Stanley)撰文对欧元/美元进行简要分析。
　　该行表示，目前认为欧元/美元存在进一步反弹的空间。
　　摩根士丹利指出，美元的涨势看上去似乎已经完整，因此我们建议全面做空美元。
　　该行称，由于欧元是反美元的，我们甚至看到欧元重获涨势。不过，预期欧元上涨应该是较为勉强的，因为意大利新政府和欧洲货币联盟脆弱的金融体系仍然存在，这对欧元构成重大负面风险。
　　摩根士丹利总结称，事实上，欧元可能会表现逊于大多数其他货币，但由于美元走软，欧元/美元可能仍会走高。
　　【邦达亚洲】
　　欧元昨日震荡上行，日线小幅收涨，现汇价交投于1.1720附近。美元指数盘中走高和欧元区表现疲软的经济数据及意大利新任总理孔特在上任后的首次演讲中承诺推行民粹主义日程曾一度打压欧元走软。不过，在有消息称在本月的政策会议上欧洲央行可能宣布何时结束量化宽松政策的影响下，欧元快速反弹并最终收涨。今日关注1.1800附近的压力情况，下方支撑在1.1600附近。
　　【丹斯克银行】
　　上日意大利新总理孔特的讲话给投资者安抚，扶助推高欧元。孔特告诉议会，其政府从来没有考虑过脱离欧元区。
　　尽管欧元强劲反弹，但一家投行表示短期内仍继续看空欧元。
　　知名投行丹斯克银行(Danske)研究团队日前撰文指出，对欧元/美元维持战术性看空的偏向，预期该汇价将重测上周低点1.1510附近。
　　该行表示，我们依旧认为，受目前的套利和周期性环境的支撑，美元兑其他货币对是领先的。不过，欧元/美元多仓近几个月来大幅减少，从而导致仓位减少难以成为欧元进一步下跌的理由。
　　短期来看，丹斯克表示，欧元是否会测试上周低点1.1510的关键在于意大利新政府的计划。
　　
　　

　　英镑
　　【亚汇中国】
　　英镑/美元汇价高见1.3417，低见1.3386。英国受到了英国BRC销售上涨2.8%的提振，而Markit 5月服务业PMI则从此前的52.8跃升至54.0，为3个月来的最高水平。由于市场猜测欧洲央行愿意讨论量化宽松政策，汇价再次接近1.3400关口。技术面上看，汇价在20温和看涨均线附近获得买盘支撑，而技术指标则从中线再次反弹，维持强劲上行势头，RSI指标达到周线新高，所有这些都支撑进一步上涨，尤其是在突破初步阻力1.3420的情况下。后期阻力位1.3420，支撑位1.3370。
　　预测：汇价小幅上涨可能性较大。
　　【兴业投资】
　　隔夜英国公布的5月Markit服务业PMI录得54，远高于预期53，靓丽数据增强了市场对英国经济增长的信心，鼓舞英镑短线拉升近70点至1.3380。之后略微回吐部分涨幅，但纽约盘重新走强，最终录得大幅反弹，收盘报1.3405，进一步缓和此前凌厉的跌势。英镑从上周以来自半年多低位震荡回升，或已确认底部，短期有望进入反弹阶段。今日英国缺乏消息面数据，可关注美元表现。
　　技术上，日图隔夜反弹至20日均线附近，关注日内能否有效企稳于该水平上方。4小时图下行走势保持良好，当前有温和反弹的趋势。1小时图探底回升，但需确认企稳于1.34一线上方才能进一步走高。日内保持在1.34一线上方可轻仓做多。
　　支撑位：1.3300/1.3230/1.3200
　　阻力位：1.3460/1.3530/1.3570
　　【法国兴业银行】
　　法国兴业银行(SocGen)指出，英镑投资者在当前价位应该保持谨慎。
　　“PMI数据表现好坏参半令英镑在当前价位下将较为挣扎。”
　　英国PMI数据显示，预计第二季度PMI将增长0.4%，好于第一季度的0.1%，但依然无法达成超过预期的1%，但英镑却在消息面的影响下大幅反弹，因之前的汇率存在低估，即使低估也是有合理原因的。
　　【法国农业信贷】
　　法国农业信贷银行周三(6月6日)指出，英镑料将开始反弹并收复失地，尤其建议投资者做多英镑兑瑞郎交叉盘。
　　该行指出，英镑目前已基本利空出尽，关键的负面因素——如疲软的经济数据，英国央行加息预期降温以及退欧不确定性等，此前均已在英镑走势中被充分定价。
　　该行建议投资者买入英镑兑瑞郎。瑞士央行的负利率和货币干预政策可能会进一步抑制瑞郎上涨。
　　法国农业信贷银行称，长期估值模型表明，英镑兑瑞郎的公允价值位于1.40，建议在1.3150做多该交叉盘，目标1.3850，止损设于1.2780。
　　从技术面来看，Forexlive分析师Justin Low则指出，英镑兑美元近期的下跌走势已经在76.4%的斐波那契回撤位1.3101附近寻获支撑，目前正在重新上测200日均线(蓝线)。突破200日均线则表明汇价可能进一步反弹，但同时也需留意汇价能否突破61.8%斐波那契回撤位，以确保汇价有进一步的上行空间。
　　【大华银行】
　　未来1-3周预期：我们昨日刚刚由看跌转为中性预期，目前这一观点未变。正如之前所强调的，即便短期内的正面动能可能导致其升至1.3465，但目前的移动仍应被视为修正的一部分。现阶段，英镑/美元不太可能能够明显突破这一水平。下行方面，只有跌破1.3250的“关键支撑位”才预示着上行压力放缓。
　　【易信金融】
　　英镑方面，周二公布的英国经济数据表现亮眼，英国5月服务业PMI创下2月以来最高水平，并且好于前值和预期值，英镑大涨最高触及1.3409，收盘上涨0.66%报1.3400。英镑/美元当日内: 看涨。RSI技术指标趋势复杂，倾向于看涨。压力位：1.3420-1.3470；支撑位：1.3380-1.3330。
　　【邦达亚洲】
　　英镑昨日震荡上行，突破1.3400关口并刷新8个交易日高位，现汇价交投于1.3410附近。除空头回补和1.3300关口所形成的技术面买盘对汇价构成了一定的支撑外，时段内英国公布的5月服务业PMI表现强劲是支撑英镑反弹的主要原因。此外，美元指数在欧洲央行可能讨论退出QE消息的打压下走软也对英镑构成了一定的支撑。今日关注1.3500附近的压力情况，下方支撑在1.3300附近。
　　
　　

　　日元
　　【AETOS艾拓思】
　　前言：周二美元/日元盘初一度触及110.00关口，因前半日市场信心普遍上扬，美国国债收益率延续了其最新涨势，亚洲和欧洲股市表现积极。随后，美国与NAFTA的相关新闻标题削弱了市场人气，因持续的贸易紧张局势拖累美国国债收益率走低，日元汇率走高，推动该货币对跌至日低109.46。
　　在技术面上，4小时图显示，汇价回落至100均线以下，但迄今为止在200温和看涨均线附近寻得买盘兴趣，而技术指标自超买区域附近大幅下跌，动能接近100水平，RSI目前位于54，所有这些表明下行潜力增加。关键支撑位于最新日线跌势的38.2%回档位109.35，因跌破这一水准可能导致其深跌至108.50/60价格区间。
　　总结：美元/日元一个月货币期权波动(JPY1MO)继续下跌，因此美元/日元可能会保持买兴，因为两者之间存在很强的反向关系。周经济数据仍然是以中低重要性数据为主。因此，日元的驱动因素可能需要关注全球风险厌恶情绪，以及厌恶情绪会否在6月份持续蔓延。上方阻力位110.30，下方支撑位109.15。
　　【兴业投资】
　　在经历了连续四日的反弹之后，受美元指数高位整理小幅回落至94关口下方的影响，周二美元/日元的涨势暂时停歇，从半个月低位附近小幅回撤，当日最低触及109.46，最终收于109.87。今日亚市，日本公布的5月服务业和综合PMI显示扩张速度放缓，但对日元影响有限。今日可关注贸易帐等数据对美元的影响以及市场情绪的变化。
　　日图上方需有效上破110.10一线才有望打开进一步上行空间。4小时图110附近的阻力有望限制其上涨空间。1小时图108.45一线以来的震荡上行动能趋缓，短期或有重新回落的可能。日内建议谨慎操作，未破110.10一线可轻仓做空，若上破则跟进做多。
　　支撑位：109.20/108.30/108.00
　　阻力位：110.10/110.35/111.00
　　【亚汇中国】
　　美元/日元汇价高见109.94，低见109.78。美国与NAFTA的相关新闻标题削弱了市场人气，因持续的贸易紧张局势拖累美国国债收益率走低，日元汇率走高，推动该货币对跌至日低109.46。技术面上看，汇价回落至100均线以下，但迄今为止在200温和看涨均线附近寻得买盘兴趣，而技术指标自超买区域附近大幅下跌，动能接近100水平，RSI目前位于54，所有这些表明下行潜力增加。后期阻力位109.75，支撑位109.35。
　　预测：汇价日内看跌。
　　【XCOQ爱客】
　　欧元维持震荡走势，短期需继续观察能否突破1.1750打开上行空间，若短期能形成有效突破，则可继续看多，日内操作可以尝试在1.1700做多，止损20点，目标看50点。
　　【ECNTRADE】
　　美日继续小幅反弹的走势。日线图，此前一周K线连续收出实体大阴，均线系统的依托位也已被刺破。4小时图，本周美日连续反弹上攻，MACD显示多头动能重新占据主导，目前正在考验109.80的道氏高点阻力。小时图，汇价的主客观趋势均已转为向上，今天仍可小仓做多，止损放在109.00一线，目标上看110.00。
　　【摩根士丹利】
　　摩根士丹利交易策略为做空美元/日元，入场点位110.00，目标103.00，止损111.50；道明证券交易策略为做空美元/日元，入场点位110.00，目标105.00，止损112.10。
　　摩根士丹利指出，美元/日元预计将重新进入下行轨道。随着地缘政治风险升温，市场的波动性或将上升，日本投资者可能将削减对海外资产的购买，并实现资金回流，从而推动日元走高。
　　【FXStreet】
　　FXStreet首席分析师Valeria Bednarik称，4小时图显示汇价处在100SMA下方，在温和向上的200SMA附近出现买盘，技术指标自超买水平回撤，动能接近100，相对强弱指标维持在54附近，所有信号表明汇价下行动能加大。美元/日元支撑处在近期日下降趋势的38.2％回撤位109.35附近，若汇价跌破该水平，则汇价有望跌至108.50 / 60区域。
　　【道明银行】
　　道明银行表示，从技术面来看，美元/日元处于超买状态，每日RSI指标正在走高。该货币对在5月21日曾反弹至111.397的高位，但随后跌破110关键支撑位，意味着接下来或将加速下行。美元/日元面临的阻力位处于2015年6月以来的下行趋势线112附近。
　　【三菱日联】
　　该行指出，对美元/日元采取结构性看空的偏向，预期该汇价在三季度末将运动至107水平，在年末将触及105水平。
　　与此同时，该行列出以下四大理由来佐证它的观点。
　　1、意大利政治风险的出现可能在一定程度已经下降，不过该问题在未来几个月仍会持续下去。
　　2、特朗普政府此前宣布，正在推进对价值5000亿美元的中国进口商品征收关税的计划。中国已经威胁要立即进行报复。
　　3、此外，围绕英国退欧的不确定性正在升级，尚未就关税同盟计划达成一致，这加大对英国“悬崖式”退欧的担忧。
　　4、中东地缘政治紧张局势也在升级。
　　伊朗最高领袖哈梅内伊此前宣布在伊核协议允许范围内，提高该国铀浓缩能力。哈梅内伊在本周讲话中向欧洲各国施压，强调伊朗不会任人摆布，并警告各国不要干涉伊朗的导弹项目。
　　三菱日联表示，在我们预期FOMC将在其紧缩周期(9月)暂停之际，所有这些因素都可能单独或共同地加剧市场动荡。此外这些因素可能会令日元保持需求。

6月06日各投行美元、欧元、英镑、日元最新交易策略汇总

资深黄金分析师刘瑞强

资深黄金分析师陈志文

资深黄金分析师木火通明

资深黄金分析师金都城

黄金分析师夏喜俊